글로벌 호텔체인 & OTA 영업실적 현황 및 분석(2023년 1분기)

드디어 코로나19라는 타이틀을 제거한

2023년 1분기 글로벌 호텔 체인 및 OTA의 영업 실적 전해드립니다.

늘 그렇듯 출처는 우리나라의 전자공시시스템과 같은

미국 SEC의 Edgar 시스템이나, 각 호텔 체인의 IR자료 입니다.

[

SEC.gov | EDGAR | Company Filings

EDGAR – Search and Access Latest Filings Company Filings Mutual Funds Variable Insurance Products Daily Filings by Type EDGAR Full Text Search CIK Lookup Confidential Treatment Orders Effectiveness Notices About EDGAR EDGAR – Information for Filers EDGAR | Company Filings Company and Person Lookup F...

www.sec.gov

](https://www.sec.gov/edgar/searchedgar/companysearch)

소개할 기업과 영업실적 지표는 다음과 같습니다.

​

① 호텔 체인

-메리어트(Marriott)

-힐튼(Hilton)

-인터컨티넨탈(Intercontinental,IHG)

-아코르(Accor)(유로화 실적 발표)

-하얏트(Hyatt)

* 5성급 호텔이 적은 윈담 등은 제외

​

소개해드리는 호텔 체인의 영업실적지표는 아래와 같습니다.

객실점유율(OCC; Occupancy)(단위:%),

ADR(Average daily rate, 평균객실료)(단위:$, 유로),

​RevPAR(Revenue per available room, 가용객실 당 매출)(단위:$, 유로)

​

② OTA(메타서치, 단기렌탈;공유숙박 등 포함)

-부킹홀딩스(Booking Holdings)(부킹닷컴, 카약, 아고다, 호텔스컴바인, 프라이스라인, 오픈테이블 등)

-익스피디아(Expedia)(익스피디아, 호텔스닷컴, 오르비츠, 트리바고, VRBO, 트레블로시티 등)

-에어비앤비(Airbnb)

* 영업실적을 제대로 공개하지 않는 Trip.com(트립닷컴, 舊.Ctrip;씨트립)은 제외

​

→ OTA의 영업실적지표는 아래와 같습니다.

RoomNights

(총 객실 예약 숙박일 수, 해당 OTA를 통해 판매된 객실 숙박일 수-1개 객실에 2박 하는 경우 2박으로 측정됨)(단위:박)

참고) 익스피디아는 2018년까지는 실제 숙박일 수(Stayed Room Nights), 그 이후는 예약 숙박일 수(Booked Room Nights)(2023년 1분기 이후 실제 숙박일 수가 발표에서 제외되어 변경)

참고) 에어비앤비는 "Nights and Experiences Booked"

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Gross Bookings

(이용자 지불 총액, 해당 OTA를 통해 고객들이 지불한 금액-수수료가 아닌 실제 총 지불 금액, 숙소/항공/액티비티 등 포함)(단위:$/유로)

참고) 에어비앤비는 "Gross Booking Value"

RoomNights는 좌축이 기준이며, Gross Bookings는 우축이 기준입니다.

0. 전반적인 상황

전반적으로 진격의 OTA와 정체의 호텔들로 요약할 수 있겠습니다.

코로나의 영향에서 벗어나며 사람들이 본격적인 여행을 떠나게 되는 와중에

공급망 이슈, 인력난 등으로 인해 객실가격이 크게 상승하면서

사람들이 OTA 등으로 최저가를 검색하는 것 같습니다.

또한 다양한 지역으로 여행을 시도하면서 선택의 폭이 넓은 OTA의 이용률이 높아지는 듯 합니다.

그럼 기업별로 살펴보겠습니다.

1. 메리어트(Marriott)

메리어트의 객실점유율(OCC;Occupancy)은 4분기 대비 소폭 상승했습니다.

사실상 정체되어 있다고 봐야하고, 코로나 이전 수준에 소폭 미치지 못하고 있습니다.

​

ADR(Average Daily Rate; 평균객실료)은 또다시 상승했습니다.

2020년 4분기 이후 9분기 연속 상승세네요.

이제 180달러가 코앞입니다.;;;

놀랍습니다.

​

마지막으로 RevPAR(Revenue Per Available Room)는 객실점유율의 하락으로 소폭 상승했습니다.

코로나 이전 수준을 앞지르고 있습니다.

매 분기 정말 놀라운 메리어트의 실적입니다.

2. 힐튼(Hilton)

힐튼의 OCC 역시 소폭 상승했습니다.

아직 코로나에는 미치지 못하고 있습니다.

​

ADR은 소폭 하락했습니다.

코로나 이전 수준과 비교하면 10달러 정도 높은 수치입니다.

요즘 호텔 가격은 정말 놀랍습니다.

​

RevPAR는 위 두 지표가 상승한 관계로 상승전환했습니다.

코로나 이전에 비해 소폭 높은 수준입니다.

3. 인터컨티넨탈(Intercontinental, IHG)

인터컨은 타 체인 대비 상대적으로 좋지 못한 모습을 보였습니다.

객실점유율은 소폭 상승했는데요.

​

반면 ADR은 크게 하락했습니다.

코로나 이전에 비해서는 높지만

6달러 가까이 떨어진 모습입니다.

최근 들어 고객들이 한번 가는 여행 더 좋은 곳으로 가자는 흐름이 발견되는데요.

상대적으로 저가 체인이 많은 인터컨에 영향이 있는 걸까요?

​

ADR이 크게 하락했기에 RevPAR도 하락했는데요.

2019년 대비 낮은 모습을 보였습니다.

4. 아코르(Accor)

아코르도 인터컨과 마찬가지로 좋지 못한 모습을 보였습니다.

아코르의 OCC는 주요 체인 중 유일하게 하락했습니다.

작년 하반기 엄청났던 미국인들의 유럽러시가 조금은 주춤한 걸까요?;;

1분기가 전통적으로 낮은 실적을 기록하는 시기이긴 하지만,

코로나로 인해 지금껏 전분기 대비 비교를 했었는데요.

앞으로는 전년동기대비로 분석해야 할까 싶네요.

​

ADR도 하락했습니다.

5유로 하락한 106유로에 그쳤습니다.

다만 코로나 전에 100유로를 넘어선 적이 없다는 것을 감안하면 여전히 높은 수준입니다.

높은 ADR이 OCC에 영향을 줬을수도 있겠습니다.

​

RevPAR 역시 하락했는데요.

5유로나 하락했습니다.

그럼에도 여전히 코로나 이전 대비 높은 모습을 보이고 있습니다.

5. 하얏트(Hyatt)

하얏트의 객실점유율은 소폭 상승했습니다.

타 체인에 비해서 OCC 개선이 매우 더딘데요.

아무래도 럭셔리 급이 많아서일 것으로 예측합니다.

​

ADR은 다시금 역대 최고치를 기록했습니다.

200달러를 넘어섰습니다.

(지난 분기에 설마했던 그래프의 축도 변경했네요.)

ADR 200달러를 보게될 줄이야;;;

​

RevPAR도 당연히 상승했는데요.

130달어를 넘어섰습니다.

6. 부킹홀딩스(Booking Holdings)

OTA의 RoomNights는 호텔의 객실점유율과 비슷하게 판매량을 나타낸 지표입니다.

부킹홀딩스의 RoomNights는 크게 증가한 2.7억박을 기록했습니다.

역대 최고치입니다.

호텔들의 OCC가 소폭 상승하는데 그친데 비하면 엄청나네요.

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Gross Bookings는 394억달러(약 52조원)를 기록했습니다.

역시나 역대 최고치입니다.

7. 익스피디아(Expedia)

익스피디아의 RoomNights 기준은 이번 분기에 변경되었는데요.

변경된 기준으로 2019년부터 그래프에 반영했습니다.

(기존에는 실제 투숙한 숙박일수, 이번부터는 예약된 숙박일수입니다.)

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여튼 익스피디아의 RoomNights 역시 증가했습니다.

약 9,500만박을 기록했습니다.

아쉽게 1억박을 돌파하지는 못했습니다.

아직 코로나 이전 수준에는 미치지 못하고 있네요.

​

Gross Bookings는 294억달러(약 39조원)를 기록했습니다.

아쉽게 코로나 이전 수준을 넘지 못했네요.

8. 에어비앤비(Airbnb)

OTA의 RoomNight과 유사한 에어비앤비의 Nights and Experiences Booked은

전분기 대비 크게 증가했습니다.

총 1억2,110만회를 기록했습니다.

최초로 1억회를 넘어섰습니다.

​

Gross Booking Value 역시 역대 최고치를 기록하며

전분기 대비 크게 상승한 약 204억 달러(약 27조원)를 돌파했습니다.

​

다만 실적 발표 시 CEO인 브라이언 체스키가 향후 실적 증가가 둔화될 것으로 예상된다고 발표했습니다.

이에 주가는 좀 조정이 있었네요.

과거 포스팅은 아래 링크 참고하세요.

[

[코로나19]2018~2021년 분기별 글로벌 호텔체인 & OTA 영업실적 현황 및 분석

그동안 국내 호텔들의 분기별/연간 재무실적에 대해 알아봤는데요. 이번에는 글로벌 호텔 체인 및 OTA들...

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](https://blog.naver.com/geniusjo1984/222700168738)

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[코로나19]2022년 1분기 글로벌 호텔체인 & OTA 영업실적 현황 및 분석

2022년 1분기 글로벌 체인 및 OTA들의 실적 전해드립니다. 이전 실적은 아래 포스팅 참고하세요. 기본적...

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](https://blog.naver.com/geniusjo1984/222849234188)

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2022년 3분기 글로벌 호텔 체인 및 OTA의 영업 실적 전해드립니다. 늘 그렇듯 출처는 우리나라의 전자공...

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](https://blog.naver.com/geniusjo1984/222927498264)

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[코로나19]2022년 4분기 글로벌 호텔체인 & OTA 영업실적 현황 및 분석

2022년 4분기 글로벌 호텔 체인 및 OTA의 영업 실적 전해드립니다. 늘 그렇듯 출처는 우리나라의 전자공...

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](https://blog.naver.com/geniusjo1984/223035627797)

여기까지 글로벌 호텔 체인 및 OTA의 실적에 대해 알아봤습니다.

앞서 전해드린대로 OTA의 약진과 호텔의 정체가 있던 분기였습니다.

엄청난 인플레이션으로 인한 호텔가격 상승에도 아직까지는 여행에 대한 수요가 준다는 시그널이 사실상 없는데요.

2분기는 어떤 결과가 나올지 기대됩니다.

​

이상입니다.

​